香港前十大保险公司实际分红率，都实现了吗？

　　香港保险近几年炒的非常火热，主要原因在于香港热卖的保险产品都带有分红/红利，包括保障类的重疾险都具有投资成分而带有红利。这些分红包括两个部分，保证收益和非保证的预期收益，整体的收益回报高达每年5~9%，因此深受大陆人士的热捧。

　　消费者关心的最多的莫过于香港保险的回报率，真的有那么高吗?都实现了吗?

　　GN16后，从2017年1月1日起，香港保险业监理处要求每家保险公司必须公布这个红利实现率，就是来回答客户这个问题的。这使得香港保险市场的竞争更加规范、更加透明，客户们购买也会更加放心，再也不用听身边的保险代理们“瞎逼逼”。

　　小知识：GN16

　　发布机构：香港保险业监理处

　　时间：2015年

　　正式实施时间：2017年1月1日

　　核心内容：香港所有保险公司，每一年都必须公布其产品对过去5年生效的保单的分红“实现率”

　　目的：防止保险公司一味通过演示高收益来吸引客户，让数据透明化公开化，保护客户利益，防止保险公司恶性竞争。

　　分红“实现率”如何计算?：实现率=实际分红/演示分红。比如一个客户2011年购买的保单，当时的计划书里写着第5年的非保证红利为100美金，而在2016年的分红报告上，实际派发的这部分红利为90美金，那么这个保单实现率=90/100，也就是90%。所以，实现率越高，说明保险公司当年履行情况越好。

　　香港保险产品主要分为两类分红产品：现金分红产品以及复归红利产品。现金红利产品的非保证部分，主要是由周年红利与期满红利来实现的。而这两者均有独立的分红实现率。

　　在周年红利书里面酒会有周年红利和利息这两年，两者相加的数字是客户可以随时提走的金额——跟活期储蓄一个道理。建议书中也会假设客户不做任何提取，然后与实际累计的进行比较。

　　另一个就是终期红利，在理赔、退保或者期满时才可以提取，这个数字也有一个单独的红利实现率。

　　复归红利的产品，比如友邦的充裕未来等，道理都是一样的。如下图，看上去很复杂，其实咱们不是很专业的投保客户不用纠结原理，知道实现率就是“靠不靠谱”比率就行了

　　现在，FOX FINANCIAL GROUP LIMITED给大家统计了香港前十大保险公司最新年度(以2016为主，部分仅更新到2015)的分红实现率，所有数据来源都来自各保险公司的官方数据，给大家做个参考。NB谁都会吹，到底谁的NB实现了呢?

　　1友邦 (AIA)

　　2015年，友邦的保单的分红实现率不是100%就是99%，还是相当给力的。

　　友邦有很多热门产品是2016年新出的，包括充裕未来、加裕倍安保系列产品，因此暂时没有分红数据，客户可以参考友邦相同类别的其他保险产品。例如充裕未来属储蓄保险，可参考爱无忧、裕满人生、简爱。加裕倍安保属重疾产品，可以参考泰然安心保、进泰安心保。

　　2保诚 (Prudential)

　　保诚在历史上一直十分稳健，但其在2016年的分红情况并不十分亮眼。

　　然而，这不能说明保诚的产品不值得购买了，因为：

　　保险是超长期产品，总会有些年度较好有些较差，不能只看一年的分红情况。有些保险公司采用磨平收益的方式来调整，比如今年投资收益超过了预期，也只会按照预期发放100%的收益，以填补未来不好的年度的缺口;而保诚属于每一个年度都按照实际情况分红的，因此其历史上许多年份都是超额分红，那当然也会有一些年度无法100%实现预期分红。这在上面这个表格里也可以看出，有些年度的保单履行率能超过100%。

　　保诚是英国保险公司，其保险金在英国的投资布局高于其他保险公司。而英国2016年受“脱欧”黑天鹅事件影响，所以当年的收益不如其他的保险公司。事件过后，已经对投资布局做了调整相信未来会有所好转。

　　3 安盛 (AXA)

　　安盛是全球最大保险集团。其2015年分红中，1-3年的保单履行率较好。